复合免疫组合策略及其旋转算法

本文介绍了免疫组合策略的基本原理,讨论了免疫组合策略的一般模型,分析了传统免疫组合策略的不足之处。在此基础上,应用资产组合选择理论的思想,提出了复合免疫组合策略这一概念及其模型,并将复合免疫组合模型转化成能用旋转算法有效求解的一般形式,从而能将复合免疫组合策略有效地应用于指导金融实务。     

关于债券组合久期计算的改进方法

分析了实践中最常用计算债券组合久期方法的不足，通过有效地应用泰勒展开式得到了计算债券组合久期的改进方法。该方法在计算债券组合久期时，只需知道债券组合中各种债券的收益率、权重、久期和凸性等信息。数字实验表明，该方法的计算精度明显优于常用方法，而且还具备很好的实用性。     

二次规划Wolfe算法和旋转算法的比较

求解二次规划的Wolfe算法和旋转算法都是运用Kuhn-Tucker条件将二次规划问题等价转化为求解较为简单的线性规划问题或线性不等式组问题。与Wolfe算法不同,旋转算法在求解二次规划过程中不需增加任何辅助变量,可以直接方便地处理等式约束和变量有界问题,在计算过程中能自动识别冗余约束,具有较明显的计算效率优势。